Dinámica, volatilidad y predicción de los precios de los activos

Opiniones de los lectores

En general, el libro es apreciado por sus explicaciones claras y sus ejemplos del mundo real, que hacen accesibles los conceptos de la econometría financiera. Sin embargo, algunos lectores lo encuentran en ocasiones demasiado general y falto de información técnica detallada.

⬤ Cobertura clara y concisa de la econometría financiera moderna
⬤ combina tecnicismo con ejemplos del mundo real
⬤ sirve como una gran introducción para principiantes
⬤ proporciona una visión general desde la perspectiva de un econometrista.

Algunas secciones son demasiado generales y pueden no proporcionar suficiente información técnica detallada para lectores avanzados o principiantes; el contenido podría considerarse ligeramente anticuado.

(basado en 5 opiniones de lectores)

Título original:

Asset Price Dynamics, Volatility, and Prediction

Contenido del libro:

Este libro muestra cómo los precios de mercado actuales y recientes transmiten información sobre las distribuciones de probabilidad que rigen los precios futuros. Más allá de los modelos puramente teóricos, Stephen Taylor aplica métodos apoyados en la investigación empírica de los mercados de renta variable y divisas para mostrar cómo los precios diarios y más frecuentes de los activos, y los precios de los contratos de opciones, pueden utilizarse para construir y evaluar predicciones sobre los precios futuros, su volatilidad y sus distribuciones de probabilidad.

Stephen Taylor ofrece una completa introducción al comportamiento dinámico de los precios de los activos, basándose en la teoría financiera y en datos estadísticos. Utiliza procesos estocásticos para definir modelos matemáticos de la dinámica de los precios, pero con menos matemáticas que en textos alternativos. Los temas clave tratados incluyen pruebas de caminatas aleatorias, reglas de negociación, modelos ARCH, modelos de volatilidad estocástica, conjuntos de datos de alta frecuencia y la información que los precios de las opciones implican sobre la volatilidad y las distribuciones.

Asset Price Dynamics, Volatility, and Prediction es ideal para estudiantes de economía, finanzas y matemáticas que estén estudiando econometría financiera, y permitirá a los investigadores identificar y aplicar modelos y métodos apropiados. Asimismo, constituirá un valioso recurso para analistas cuantitativos, gestores de fondos, gestores de riesgos e inversores que busquen expectativas realistas sobre los precios futuros de los activos y los riesgos a los que están expuestos.