La econometría de los mercados financieros

Opiniones de los lectores

El libro es un texto clásico y riguroso sobre econometría financiera que atrae a lectores avanzados con una sólida formación en econometría. Aunque ofrece un análisis exhaustivo de los mercados financieros, muchos críticos señalaron su carácter anticuado y la falta de orientaciones prácticas para su aplicación. Algunos usuarios lo consideraron innecesariamente complejo y difícil, lo que llevó a confusión.

⬤ Libro de texto bien estructurado y completo
⬤ bueno para lectores avanzados con sólidos fundamentos en econometría
⬤ reconocido como un clásico en econometría financiera
⬤ proporciona ideas matemáticas rigurosas y fundamentos teóricos.

⬤ Contenido anticuado
⬤ carece de ejemplos prácticos y datos para el autoestudio
⬤ los cambios de notación pueden ser confusos
⬤ no es autocontenido, requiere conocimientos previos
⬤ algunos lectores lo encontraron excesivamente complejo y difícil de seguir.

(basado en 35 opiniones de lectores)

Título original:

The Econometrics of Financial Markets

Contenido del libro:

En los últimos veinte años se ha producido un crecimiento extraordinario del uso de métodos cuantitativos en los mercados financieros. Los profesionales de las finanzas utilizan ahora de forma rutinaria sofisticadas técnicas estadísticas en la gestión de carteras, la negociación por cuenta propia, la gestión de riesgos, la consultoría financiera y la regulación de valores.

Este libro de texto de postgrado está dirigido a estudiantes de doctorado, estudiantes avanzados de MBA y profesionales del sector interesados en la econometría de los modelos financieros. El libro abarca todo el espectro de las finanzas empíricas, incluyendo: la previsibilidad de los rendimientos de los activos, las pruebas de la hipótesis del paseo aleatorio, la microestructura de los mercados de valores, el análisis de eventos, el modelo de valoración de activos de capital y la teoría de precios de arbitraje, la estructura temporal de los tipos de interés, los modelos dinámicos de equilibrio económico y los modelos financieros no lineales como ARCH, las redes neuronales, los fractales estadísticos y la teoría del caos. Cada capítulo desarrolla técnicas estadísticas en el contexto de una aplicación financiera concreta.

Este nuevo y apasionante texto contiene una combinación única y accesible de teoría y práctica, llevando las técnicas estadísticas más avanzadas a la vanguardia de las aplicaciones financieras. Cada capítulo incluye también una discusión de la evidencia empírica reciente, por ejemplo, el rechazo de la hipótesis del paseo aleatorio, así como problemas diseñados para ayudar a los lectores a incorporar lo que han leído en sus propias aplicaciones.